Гид по финансовым инструментам: ОФЗ, драгметаллы, фьючерсы, ПИФы

Гид по финансовым инструментам: ОФЗ, драгметаллы, фьючерсы, ПИФы

В ситуации с пенсионной реформой каждый должен заботиться о себе сам. Для этих целей подойдут долгосрочные инструменты, например накопительное страхование жизни (НСЖ). Здесь надо понимать, что цель НСЖ — возможность в случае непредвиденных ситуаций со здоровьем компенсировать свои расходы или отложить денег, чтобы их не истратить.

ОФЗ — альтернатива вкладу

Нужно иметь денежный резерв на разные непредвиденные ситуации, как хорошие, так и не очень. И для этого лучше иметь запас в 3–4 дохода. Эти деньги должны быть ликвидны, и вы должны иметь возможность взять их в любое время — здесь очень хорошо подходит депозит. Когда у вас уже есть некая финансовая основа, то можно поговорить и о том, на что еще копить деньги и куда их вкладывать.

Рассмотрим альтернативу вкладу. В качестве нее могут выступать облигации федерального займа (ОФЗ).

Что надо учитывать:

  • срок 3 года. Можно сдать облигации и раньше, но доходность, возможно, будет ниже;
  • купонный доход снижается. В первый выпуск купонный доход составил от 7,5% до 10,5%, а в третьем от 6% до 8%, но выше, чем ставка по депозиту;
  • купонный доход по ОФЗ выплачивается раз в полгода;
  • банки-агенты берут комиссию от 0,5–1,5% в зависимости от суммы сделки;
  • при покупке ОФЗ нужно открывать брокерский счет. Увеличить свою доходность можно за счет налогового вычета, при этом счет должен быть открыт не менее 3 лет.

Стоит ли вкладывать деньги в золото?

Начнем с того, что золото и другие металлы можно покупать как физически — в слитках, так и в виде золотых монет, обезличенных металлических счетов, а также на фондовой бирже.

Если покупать золото в слитках, то надо учесть:

  • вы дополнительно заплатите 20% при покупке, так как золото считается имуществом;
  • вы заплатите 13% при продаже на полученный доход, при условии, что золото было у вас менее 3 лет;
  • чтобы получить прибыль, необходимо, чтобы цена увеличилась как минимум на 20%, а то и больше. Такое увеличение не всегда может произойти за год.

Альтернатива слиткам — монеты. Они бывают инвестиционными и памятными.

Нужно учитывать, что:

  • тираж инвестиционных монет превышает тираж памятных;
  • цена инвестиционных монет состоит из стоимости драгметалла и расходов на их производство;
  • цена памятных состоит из стоимости драгметалла, расходов на производство, спроса на монеты, издержек банков на их хранение и реализацию;
  • помимо продажи инвестиционных монет банки предлагают их выкуп, цена в основном устанавливается исходя из стоимости металла;
  • при продаже монеты вы заплатите 13% от прибыли; 
  • цена на монету может и не вырасти;
  • золото является исчерпаемым ресурсом, и цена на него априори будет расти, но в длительной перспективе.

В качестве «валюты» металлического счета могут выступать золото, серебро, платина или палладий.

Такие счета бывают двух видов:

  1. Ответственного хранения:
  • банк берет комиссию за хранение;
  • такой счет не принесет вам прибыли.
  1. Обезличенный металлический счет:
  • металл учитывается на счете в граммах, а не в рублях или валюте;
  • можно закрыть в любой момент — намного проще, чем продать слитки;
  • такие счета не попадают под действие закона о страховании вкладов, следовательно, сохранность размещенных на них средств в случае банкротства банка не гарантирована;
  • некоторые организации могут при закрытии счета выдать деньги слитком, но необходимо будет подать декларацию о доходах и заплатить налог на добавленную стоимость — 20 %.

В золото можно вкладывать и через фьючерсные контракты, ПИФ, ETF, акции золотодобывающих компаний. На примере золота рассмотрим, как работают эти инструменты.

Инвестиции в золото через фьючерсы

Фьючерсные контракты — срочный контракт на бирже купли-продажи базового актива, в нашем случае золота.

Особенности:

  • инструмент с периодом обращения в несколько месяцев;
  • работа с фьючерсами возможна только через брокерский счет;
  • постоянное перекладывание позиций на короткие и более дальние фьючерсы называется роллированием;
  • в процессе роллирования могут теряться дополнительные средства, иногда существенные;
  • при резком движении цены на товар может требоваться дополнительное увеличение гарантийного обеспечения под фьючерс, что часто может приводить к принудительным закрытиям позиций и большим убыткам.

Паевые инвестиционные фонды (ПИФ) — еще один способ инвестировать в золото. Вы можете купить пай в отраслевом ПИФе, чтобы вложить его в физическое золото, ОМС, акции, облигации или фьючерсы, либо приобрести бумагу соответствующего биржевого инвестиционного фонда (ETF).

Как устроены ПИФы

Особенности ПИФов:

  • наиболее консервативный вариант инвестиционной стратегии со сниженной доходностью;
  • ПИФ может «забирать» до 5% от стоимости активов в качестве вознаграждения за управление;
  • вид доверительного управления средствами граждан (пайщиков), при котором управляющая компания покупает ценные бумаги на их средства;
  • прибыль между пайщиками распределяется пропорционально количеству паев;
  • для инвесторов пай — это именная ценная бумага, которая удостоверяет право его владельца на часть имущества фонда;
  • ПИФы предназначены для таких инвесторов, у которых нет знаний и времени для того, чтобы самостоятельно заниматься размещением своих денег и управлять ими;
  • активами управляют профессионалы рынка — управляющие компании;
  • государство строго контролирует управляющие компании.

ПИФ — это рисковый инструмент вложения денег, который имеет ряд преимуществ. Если мы говорим про накопления, то четко понимаем, что каждой цели соответствует свой инструмент инвестиций. Чем более рисковый инструмент, тем меньше должна быть его доля в вашем финансовом портфеле.

Что нужно знать об акциях?

Если сравнивать ПИФы с вложениями в акции, то акции — это самый рисковый инструмент. Обозначим его основные особенности:

  • небольшой размер стартового капитала для входа;
  • ликвидность;
  • инвестировать можно онлайн при доступе в интернет из любой точки мира;
  • хороший потенциал доходности;
  • возможность создать собственную инвестиционную стратегию;
  • перспектива долевого участия в бизнесе при наличии крупного пакета акций;
  • заработать можно как на активном, так и пассивном инвестировании;
  • подходит для долгосрочного инвестирования;
  • отсутствует реальная вещественная стоимость;
  • курс акций может стремительно падать вниз и долго подниматься вверх;
  • высокий риск убытка при вложении в акции одной компании;
  • сильное влияние политических событий, экономика влияет вторично на ценообразование.

Безусловно, в этой области потребуются знания и опыт, чтобы диверсифицировать портфель и уметь предвидеть колебание курса и движение цены.

Анна Воробьева,
консультант по финансовой грамотности портала «Вашифинансы.рф»,
эксперт Национального центра финансовой грамотности

Мнение автора может не совпадать с мнением редакции.

Оставить комментарий

Войдите или зарегистрируйтесь, чтобы оставить комментарий

Вклады: лучшие предложения

Смотреть все

Банк

ТИНЬКОФФ БАНК

Сумма

от 50 000 Р.

Срок вклада, (мес)

от 3

Ставка, годовых

8.06%

Банк

РАЙФФАЙЗЕНБАНК

Сумма

от 50 000 Р.

Срок вклада, (мес)

от 1

Ставка, годовых

5.22%